[Financial Express]企業が継続的なビジネスの資金を調達するために即時の現金と引き換えに割引で、請求された債務を第三者に販売する金融取引または取り決めは、ファクタリングと呼ばれます。ファクタリングは、国内、輸出、または輸入の貿易金融契約に対するものです。
一部の研究者は、この契約がイギリスで生まれた期間として16世紀を観察しました。その後の別の地域への製品の販売のための通信と輸送が遅いため、その地域のエージェントを割り当て、購入者を見つけてプリンシパルに代わって商品を販売および出荷する義務をエージェントに請求する必要がありました。これは、何世紀にもわたって現在の状態に進化した初期の商人の銀行業務と密接に関係しているようです。
「ファクター」は専門会社と呼ばれ、彼のコレクションから利益を得るために、他の誰かに属する負債を価格を引き下げて購入します。英語の「ファクター」という用語は、報酬を受ける他の人のためにサービスを実行する人を指し、「ファクタリング」という用語は、融資の販売システムを特徴づけます。多くの国にはファクタリングに関する法律があり、ファクターの形成基準は明確に規定されています。ファクタリングサービスを提供するファクターは、法律の要件に従ってそのような活動を実施するためのスキルを証明する適切なライセンスを保持するものとします。
ファクタリング契約は、参加当事者がファクター、サプライヤー、および債務者である補償の下で合意された契約です。売掛金は基本的に、売り手に支払うべき金を支払うという債務者の責任に関連する金融資産です。その後、売り手は、1つ以上の請求書（売掛金）を割引価格で第三者、専門金融機関（要因）に販売し、現金を取得します。債権の売却は、基本的に所有権をファクターに移転し、ファクターが債権に関連するすべての権利とリスクを取得することを示します。したがって、要因は、請求書の金額に対して債務者が行った支払いを受け取る権利を取得し、債務者が請求書の金額を支払わなかった場合に損失を負担しなければなりません。
サプライヤーは、先取特権、紛争、異議申し立て、請求または第三者のその他の権利のない債務/債権をファクターに譲渡します。ファクターは、当事者間の合意を通じて決定された期間、固定額および/または金利である可能性のある料金に対して機能します。ファクターの全体的な利益は、請求書に対して支払った価格と債務者から受け取った金額との差であり、不払いにより失われた金額は除外されます。
初期段階では、ファクターは商品を物理的に所有し、プロデューサーにキャッシュアドバンスを提供し、買い手にクレジットを融資し、買い手の信用力を保証しました。今日では、ファクタリングの理論的根拠には、信用に値する組織に販売する売り手に資金を送るという財政的課題が含まれています。現在では、販売された商品を物理的に所有する必要はありません。法的メカニズムと条約は、国際貿易手段を通じて所有権を移転します。
ファクタリングのもう1つの重要なタスクは、トレーダーファイナンスです。ファクタリングは、収入管理のための金銭的な代替手段、つまり、現金での信用価格の変換です。ファクターと呼ばれる金融機関は、顧客という用語に精通している営利会社の収入の口座を購入し、合意された金額の最大95％を直ちに支払います。ファクタリングを実現するファクタリング会社は、顧客が仕入先に対して借方を支払うときに残りの金額をクライアントに支払います。
顧客からの債務の回収は、ファクタリング契約のタイプに応じて、ファクター自身またはクライアントが実施できます。さらに、ファクタリング契約とは、債務者の破産のリスクに対する保証と同様に、ローンの管理のサービスに対して補償が支払われる、補償中の契約です。したがって、ファクタリングには2つのタイプがあります：保証なし、サプライヤーが債務者の支払能力に関する要因を保証しない場合、および保証付きファクタリング、サプライヤーが債務者から顧客の口座のクレジットの支払いに関する要因を完全に保証する場合。ただし、保証なしでファクタリングする場合、債務者が支払能力以外の理由で顧客の口座のクレジットを完全に支払うことができない場合、サプライヤーは引き続き責任を負うものとします。
ファクタリングは、未払いの「負債」の売買です。これは、特定の取引慣行の信用期間または標準信用期間の金銭的状況を増やすために、企業が資金を調達できる手段です。事業活動の拡大を促進し、その拡大と継続的な開発に資金を提供します。バングラデシュの信用文化とは異なり、ファクタリングはローンや資金調達のための担保を必要としません。
バングラデシュにはファクタリングに関する法律はありませんが、バングラデシュ銀行は今年初めに方針を起草し、利害関係者の意見を求めて回覧しました。ただし、法律のないポリシーのみが、実際のファクタリングをサポートできません。
現在、一部の海外企業は、バングラデシュの輸出業者に「プリマドル」タイプの金融サービスを提供しています。これは、輸出業者向けのファクタリングと請求書割引のブレンドです。アグラニ銀行とファストセキュリティイスラミ銀行は、住宅ローンなしで輸出金融商品を促進するため、プリマドルとモUに署名しました。また、海外のバイヤーからの支払いの回収のセキュリティも提供しています。バングラデシュは、現地および国際貿易金融のための実際のファクタリングサービスと輸出収益の本国送金を促進するために、できるだけ早くファクタリングの法律を制定すべきです。
MSシディキは法律経済学者です。
mssiddiqui2035@gmail.com
Bangladesh News/Financial Express 20190821
http://today.thefinancialexpress.com.bd/views-reviews/factoring-an-important-business-to-business-tool-1566307368/?date=21-08-2019
関連
